Energetische Gebäudesanierungen spielen eine zentrale Rolle im deutschen Klimaschutz. Der Gebäudesektor ist für rund 35% des gesamten Endenergieverbrauchs in Deutschland verantwortlich. Daher ist es von entscheidender Bedeutung, den Energieverbrauch durch effiziente Sanierungsmaßnahmen zu reduzieren. Laut dem Klimaschutzgesetz soll Deutschland bis spätestens 2045 Treibhausgasneutralität erreichen. Um dieses Ziel zu verwirklichen muss auch der Gebäudesektor bis zum Jahr 2045 ebenfalls vollständig klimaneutral werden. Um dies zu schaffen, müsste die jährliche Sanierungsrate von derzeit etwa 0,7% auf 1,7-2% gesteigert werden.

Durch energetische Sanierungen können nicht nur die CO₂-Emissionen erheblich gesenkt werden – seit 1990 hat der Gebäudebereich bereits eine Reduktion von etwa 43% erreicht – sondern auch die Energiekosten für Bewohner und Gewerbetreibende deutlich
reduziert werden. Moderne Dämmungen, effiziente Heizsysteme und die Nutzung erneuerbarer Energien, wie sie in dem Projekt vorgesehen sind, tragen zu einem nachhaltigen und zukunftsfähigen Immobilienbestand bei.

Mit dem Darlehen soll im Rahmen des Projekts „Wohnen&Gewerbe Vogtland“ die energetische Sanierung zweier Immobilien in Treuen und Lengenfeld teilfinanziert werden. Zusätzlich wird die elektrische Infrastruktur für Solaranlagen sowie für die Installation von Wallboxen (Ladestationen für E-Fahrzeuge) vorbereitet und im Anschluss aus eigenen Mitteln umgesetzt. Beide Bestandsobjekte sind bereits voll vermietet und erzielen dauerhaft Erträge.

Angesichts der wachsenden Bedeutung energieeffizienter Bauprojekte in Deutschland ist dieses Vorhaben ein Beitrag zur nachhaltigen Entwicklung des Immobilienmarktes und zur Förderung zukunftsfähiger Wohn- und Gewerbeflächen.

Das Projekt „Wohnen&Gewerbe Vogtland“ geht über die reine Sanierung hinaus: Durch die Vorbereitung für Solaranlagen und Ladestationen für Elektrofahrzeuge wird eine Infrastruktur geschaffen, die nicht nur die Energiebilanz der Gebäude verbessert, sondern auch die Nutzung erneuerbarer Energien fördert. Dies ist ein entscheidender Schritt, um die Mobilitätswende in Deutschland voranzutreiben und den CO₂-Ausstoß weiter zu reduzieren. Die Mieter werden hierbei doppelt Kosten sparen: Einerseits durch ein attraktives Mieterstromangebot, andererseits durch reduzierte Nebenkosten auf Grund der gesteigerten Enegieeffizienz.

Das Geschäftsmodell von Hörning trägt aktiv zu 4 der nachhaltigen Entwicklungsziele der UN („sustainable development goals“) bei:

Die energetische Sanierung der Immobilien und die Vorbereitung für die Installation von Solaranlagen verbessern die Energieeffizienz, steigern durch den hohen Eigenstromanteil die dezentrale unabhängige Stromversorgung und fördern die Nutzung erneuerbarer Energien. Dies führt zu einem reduzierten Energieverbrauch und einer verringerten Abhängigkeit von fossilen Brennstoffen, was die Energieversorgung nachhaltiger und kosteneffizienter gestaltet. (Ziel 7.3). Außerdem werden die CO₂-Emissionen reduziert (Ziel 13), was zur Bekämpfung des Klimawandels beiträgt.

Durch die energetische Sanierung wird nicht nur die Energieeffizienz gesteigert, sondern auch das Raumklima verbessert, was zu gesünderen Lebensbedingungen führt. Bessere Dämmung und moderne Heizsysteme reduzieren Feuchtigkeit und Schimmelbildung, was sich positiv auf die Gesundheit der Bewohner auswirkt (Ziel 3.9).

Außerdem wird durch die Sanierung der Gebäude die ökologische Bilanz der Städte Treuen und Lengenfeld verbessert. Die Umsetzung energieeffizienter Maßnahmen unterstützt die Entwicklung umweltfreundlicher und zukunftsfähiger städtischer Infrastrukturen, was die Lebensqualität der Bewohner erhöht und zur nachhaltigen Stadtentwicklung beiträgt (Ziel 11.1 und 11.6).

CO2-Einsparungen Immobilie Treuen

Auf dem Gebäude in der Hauptstraße 35 in Treuen wird eine Photovoltaikanlage installiert, die einen jährlichen Ertrag von 5.184€ erzielt. Der erzeugte Strom wird im Rahmen des Mieterstrommodells zu einem Preis, der mindestens 10% unter dem ortüblichen Preis liegt. . Die Anlage produziert dadurch jährlich 14.811 kWh Strom. Da jede Kilowattstunde Strom, die durch die PV-Anlage erzeugt wird, 434 Gramm CO2 einspart, ergibt sich eine jährliche CO2-Einsparung von 6,4 Tonnen.

Zusätzlich werden energetische Maßnahmen zur Reduktion des Heizenergieverbrauchs durchgeführt. Die beheizte Fläche des Gebäudes beträgt 638 Quadratmeter, was bei einem Standardverbrauch von 80 kWh/m² für Gebäude des Baujahres 2015 einen jährlichen Heizenergieverbrauch von 51.040 kWh bedeutet. Dieser Verbrauch führt zu einem CO2-Ausstoß von 22 Tonnen pro Jahr. Durch die implementierten Maßnahmen kann der Heizenergieverbrauch um 10 % gesenkt werden, was einer weiteren CO2-Einsparung von 2 Tonnen jährlich entspricht.

Insgesamt wird durch die Kombination aus Photovoltaikanlage und energetischen Maßnahmen eine jährliche CO2-Einsparung von 8,4 Tonnen erreicht.

CO2-Einsparungen Immobilie Lengenfeld

Am Gebäude in der Straße Am Markt 5 in Lengenfeld wird ebenfalls eine Photovoltaikanlage installiert, die einen jährlichen Ertrag von 4.725€ erwirtschaftet. Der Strom wird im Rahmen des Mieterstrommodells zu einem Preis, der mindestens 10% unter dem ortüblichen Preis liegt.  angeboten, wodurch die Anlage jährlich 13.500 kWh Strom erzeugt. Durch diese Stromproduktion werden pro Jahr 5,8 Tonnen CO2 eingespart, da jede Kilowattstunde Strom, die durch die PV-Anlage erzeugt wird, 434 Gramm CO2 einspart.

Zusätzlich werden auch bei diesem Gebäude energetische Maßnahmen umgesetzt, um den Heizenergieverbrauch zu senken. Die beheizte Fläche beträgt 570 Quadratmeter. Bei einem Standardverbrauch von 80 kWh/m² für Gebäude des Baujahres 2015 ergibt sich ein jährlicher Heizenergieverbrauch von 45.600 kWh, was einem CO2-Ausstoß von 19,8 Tonnen pro Jahr entspricht. Durch die Sanierungsmaßnahmen kann der Heizenergieverbrauch um 10 % reduziert werden, was eine weitere jährliche CO2-Einsparung von rund 2 Tonnen bedeutet.

Insgesamt ergibt sich für das Gebäude Am Markt 5 in Lengenfeld eine jährliche CO2-Einsparung von 7,8 Tonnen.

CO2-Einsparung insgesamt

Durch die energetische Sanierung und den Einsatz von Photovoltaikanlagen in den Immobilien in Treuen und Lengenfeld werden jährlich insgesamt 16,2 Tonnen CO2 eingespart. Bei einer Laufzeit von 5 Jahren beläuft sich die Gesamteinsparung somit auf 81 Tonnen CO2. Diese Einsparungen tragen erheblich zur Reduktion der Treibhausgasemissionen und zum Klimaschutz bei.

Die mit dem Nachrangdarlehen verbundenen Anlagerisiken sind im VIB unter Punkt 5 und in den Risikohinweisen detailliert beschrieben. Die zur Risikominderung getroffenen Maßnahmen werden in diesem Abschnitt erläutert:

Bei diesem Funding wurde auf eine Zweckgesellschaft verzichtet, da der Kreditnehmer selbst ein etabliertes Unternehmen mit hohen Vermögenswerten und hohem Eigenkapitalanteil ist.

Die Mieteinnahmen aus 18 sich im Immobilienbestand befindlichen Objekten der Markus Hörning GmbH stehen für die Rückzahlung an die Crowd mit zur Verfügung.

Zudem handelt sich bei dem Darlehen um ein qualifiziertes Nachrangdarlehen, laut Gesetzgeber ist es bei dieser Art Darlehen leider nicht erlaubt direkte Sicherheiten zu Gunsten der Investoren zu geben.

Dieser Finanzierungsplan enthält die gesamten projizierten Cashflows für die Hörning GmbH die den Erhalt, die anfängliche Verwendung und die Rückzahlung der Darlehen abdeckt.

Investitionsbedarf

Mit dem Darlehen in Höhe von 516.350€ soll die energetische Sanierung zweier Immobilien in Treuen und Lengenfeld finanziert werden. Die Laufzeit des Darlehens beträgt 5 Jahre und weist eine jährliche Verzinsung von bis zu 8,0% p.a. für die Crowd-Investor*innen auf. Investor*innen, welche innerhalb der ersten zwei Wochen in das Projekt investieren, erhalten zusätzlich einen Early-Bird-Bonus in Höhe von 0,5% p.a. (insgesamt also bis zu 8,5% p.a.). Die Fundingschwelle liegt in diesem Projekt bei 50.000 Euro. Falls das Fundingziel nicht erreicht wird, jedoch mindestens die Fundingschwelle erfüllt ist, wird der Projektinhaber die Anlegergelder dennoch in die energetische Sanierung der Immobilien investieren.

Rückzahlung

Die Rückzahlung des Darlehens erfolgt aus den Mieteinnahmen der Wohn- und Gewerbeeinheiten, sowie weiterer Mieteinnahmen aus dem Immobilienbestand als auch das Eigenkapital der Markus Hörning GmbH.

Markus Hörning, Geschäftsführer der MH GmbH, teilt in dem nachfolgenden Interview vom 27.09.2024 spannende Einblicke in die Entwicklung der letzten sieben Jahre und erklärt, warum Crowdinvesting auch weiterhin ein wichtiger Baustein für sein Unternehmen ist:

Das Webinar der Markus Hörning GmbH fand am 12.11.2022 um 18 Uhr statt. Andreas Guba, Projektleiter Finanzierung stellte das Projekt und dessen Fortschritt vor und beantworteten die Fragen der Zuhörer*innen. Die Aufzeichnung des Webinars können Sie sich hier ansehen.